美国银行：上调建设银行目标价至7.05港元 评级买入

美国银行发表研究报告指，建设银行去年AT1分配前净利润按年增长7.1%至3239亿元，高于该行预测约3.9%。派息比率维持在30.5%，股息回报达8.7%，美银认为极具吸引力。美银指出，该行去年零售贷款增长乏力，加上低收益票据占比较大，导致2022年资产收益率下降和利润率疲软，预期今年情况将改善，将今明两年盈利预测上调约5%至6%，目标价从6.3港元上调至7.05港元，以反映人民币升值预期，重申买入评级，看好其稳健增长前景、强劲的资产负债表及高股息回报。